فهرست
کندل استیک Candle Stick چیست ؟
“کندل استیک” Candle Stick یا نمودار شمعی نوعی نمودار قیمت است که در نمودار قیمت-زمان استفاده میشود و قیمتهای بالا، پایین، باز و بسته شدن ارزش یک دارایی را برای یک دوره خاص نمایش میدهد. معاملهگرانی که به دنبال تحلیل الگوهای نمودار هستند میتوانند از کندل استفاده کنند.
تاریخچه کندل استیک
در قرن هفدهم، مهمترین تجارت در کشور ژاپن، تجارت برنج بود. در آن زمان ژاپنیها شروع به استفاده از تحلیل تکنیکال برای تجارت برنج کردند و برای اولین بار از کندل استیک جهت تحلیل قیمت برنج در مقاطع زمانی مشخص، بهره بردند. به همین دلیل، گاهی اوقات از واژه کندل ژاپنی هم از آن یاد میشود. نسخه اولیه این نوع تحلیل با آن چه که در حدود سال 1900 میلادی توسط چارلز داو پایهگذاری شد، متفاوت بود ولی بسیاری از اصول آنها مشابه بود که این اصول عبارتند از:
- اینکه چه اتفاقی در قیمت میافتد بسیار مهمتر از چرایی آن اتفاق است (اخبار، درآمد و …)
- تمام اطلاعات بازار تجارت، در قیمت منعکس میشود.
- خریداران و فروشندگان بازارها را بر اساس انتظارات و احساسات (ترس و طمع) حرکت میدهند.
- بازارها نوسان دارند.
- قیمت واقعی ممکن است ارزش ذاتی دارایی را منعکس نکند.
اجزای کندل استیک
معاملهگران بازارهای مالی، میبایست با مولفههای کلیدی یک کندل آشنایی داشته و قادر باشند که زبان این نوع نمودار را درک کرده و با آن ارتباط برقرار کنند. در این رابطه، مطابق شکل، یک کندل، از اجزای زیر تشکیل شده است:
- بدنه: این بخش میله ضخیم کندل است و تفاوت بین قیمت باز و بسته شدن را در جلسه معاملاتی نشان
میدهد. - سایه بالا (Upper Shadow): این خطی است که بالای بدنه امتداد مییابد و بالاترین نقطهای را که قیمت در یک بازه معاملاتی به آن رسیده است را نشان میدهد.
- سایه پایین (Lower Shadow): این خطی است که پایین بدنه امتداد مییابد و پایینترین نقطهای را که قیمت در یک بازه معاملاتی به آن رسیده است را نشان میدهد.
- رنگ: رنگ شمع یا کندل نیز بسیار مهم است چرا که مشخص میکند که قیمت کلی در بازه مورد نظر، افزایش یافته یا کاهش پیدا کرده است. به طور سنتی از رنگ سبز برای افزایش قیمت استفاده میشود که قیمت باز شدن (Open) در پایین و بسته شدن (Close) در بالا قرار دارد. برخی از پلتفرم ها به جای رنگ سبز از آبی استفاده میکنند. کندل های قرمز رنگ برای نشان دادن قیمتهای در حال کاهش استفاده میشوند که در این نوع کندلها، قیمت باز شدن در بالا و قیمت بسته شدن در پایین قرار دارد. اصطلاحا به کندلهای سبز (یا آبی)، کندل صعودی و به کندلهای قرمز رنگ، کندل نزولی گفته میشود.
مزایای نمودار کندلی
در مقایسه با نمودارهای میلهای سنتی، بسیاری از معاملهگران، نمودارهای شمعی یا کندلی را از نظر بصری جذابتتر و تفسیر آن را آسانتر میدانند. هر کندل تصویر ساده و بصری جذابی از عملکرد قیمت ارائه میدهد. یک معاملهگر (تریدر) میتواند فورا رابطه بین باز و بسته شدن قیمت و همچنین بالاترین و پایینترین قیمت را در یک بازه زمانی مشخص، بررسی کرده و با یکدیگر مقایسه کند.
رابطه بین باز و بسته شدن قیمت، در هنگام ترید اطلاعات مهمی است که میتواند نشان دهنده فشار خرید یا فشار فروش باشد.
برخی از مهمترین انواع کندل
بر اساس شکل ظاهری، کندلها به انواع مختلفی تقسیم میشوند که هر کدام تعبیر و تفسیر مختص به خود را در چارت قیمت دارا میباشد. در این بخش از نوشتار، به برخی از مهمترین انواع کندل اشاره میشود:
مشخصه این نوع کندل، کوتاه بودن طول بدنه (به معنای محدوده معاملاتی کوچک) با قیمت باز و بسته شدن تقریباً برابر است. در این کندل، سایه بالا و پایین برابر است. تفسیر این کندل فارغ از رنگ آن، برابر بودن قدرت خریداران و فروشندگان یا وجود تردید در بازار است.
کندل چکش (Hammer)
مشخصه این نوع کندل، کوتاه بودن سایه بالا (یا بطور کلی بدون سایه بالا) و بلند بودن سایه پایین است. این کندل فارغ از رنگ، نشان دهنده ورود خریداران به بازار و افزایش قدرت خریداران است. گاها به این نوع کندل، پینبار هم گفته میشود.
کندل چکش معکوس (Inverse Hammer)
مشخصه این نوع کندل، کوتاه بودن سایه پایین (یا بطور کلی بدون سایه پایین) و بلند بودن سایه بالا است. این کندل فارغ از رنگ، نشان دهنده ورود فروشندگان به بازار و افزایش قدرت فروشندگان است.
کندل اسپایک(Spike)
مشخصه این نوع کندل، بدنه بلند با سایههای بسیار کوتاه است. اگر رنگ این کندل سبز (یا آبی) باشد که نشان دهنده صعودی بودن قیمت است، بیانگر قدرت زیاد خریداران و ضعف در فروشندگان است. برعکس، در کندل اسپایک با رنگ قرمز، فروشندگان حاکم بر بازار بوده و خریداران در ضعف هستند.
کندل بدون سایه
این نوع کندل، فقط از یک بدنه تشکیل شده و فاقد سایه (شدو) در بالا و پایین است. تفسیر این نوع کندل، وجود هیجان زیاد در بازار در راستای رنگ کندل است.
نحوه استفاده از کندل در هنگام معامله
قسمتهای مختلف یک کندل، معانی و تفاسیر مهمی میتواند در مورد قیمت به معاملهگر بدهد. گاهی اوقات، شکل، رنگ و جهت یک کندل ممکن است تصادفی به نظر برسد، اما گاهی اوقات ممکن است تعدادی کندل در کنار یکدیگر، تشکیل یک الگوی کندلی بدهند که معنی خاصی را در پی داشته باشد.
الگوهای کندل استیک Candle Stick قادر به نشان دادن مناطق حمایت و مقاومت هستند و همچنین میتوانند به معاملهگران در انجام پیشبینیهای قیمت کمک کنند. با این حال چیزهای زیادی هم وجود دارد که کندل نمیتواند به تریدر بگوید. به عنوان مثال، شما نمی توانید با استفاده از کندل بگویید که چرا باز و بسته شدن قیمت، مشابه یا متفاوت است، لذا الگوهای کندل استیک باید همراه با سایر اشکال تحلیل تکنیکال مورد استفاده قرار گیرند تا حدس معاملهگر در مورد روند قیمت را بیشتر تأیید کند.
الگوهای کندل استیک Candle Stick، موضوع مفصلی است که در نوشتاری دیگر به تفصیل به آن پرداخته خواهد شد. لیکن برای آغاز آشنایی خواننده در زمینه الگوهای کندلی، در ادامه به یکی از الگوهای بسیار پرکاربرد در تحلیل تکنیکال اشاره میگردد.
الگوی انگلف (پوشانندگی)
این الگوی کندلی متشکل از دو کندل با دو رنگ متفاوت است که بدنه کندل دوم، تمامی بدنه و سایههای کندل اول را میپوشاند. تفسیر این الگو آن است که بازار در جهت رنگ کندل دوم، در حال چرخش است. به عنوان مثال اگر کندل اول سبز و کندل دوم (کندل پوشاننده) قرمز باشد، نشانه قدرت گرفتن فروشندگان و ضعف مفرط خریداران است و تریدر باید مترصد آغاز حرکت نزولی احتمالی در نمودار قیمت باشد.
جایگاه تجربه در استفاده از الگوها
موضوعی که لازم است به آن توجه شود آن است به طور کلی، وقتی در یک چارت، الگوی کندلی خاصی اتفاق میافتد (مثلا همین انگلفینگ)، الزاما تفسیر این الگو ممکن است در چارت اتفاق نیافتد یا با تاخیر اتفاق بیافتد. این امر به دنبال همان سخنی است که پیشتر نیز گفته شد و آن تطابق این الگوهای کندلی با سایر ابزار تحلیل تکنیکال و حتی فاندامنتال است.
چه بسا یک الگوی انگلف در یک بازه زمانی مشخص در قیمت رخ بدهد، لیکن سایر ابزارهای تحلیل تکنیکال و فاندامنتال، حرکت تفسیری الگوی کندلی را تایید نکنند. اینجاست که یک تریدر، باید تمامی شواهد و قرائن تحلیل نمودار را کنار یکدیگر قرار داده و بر اساس آن، تصمیم درست را اتخاذ کند و این مهارت در هیچ دوره آموزشی به دست نخواهد آمد مگر از طریق تجربه.
